依依股份定期财报：依依股份:2018年年度报告（更正后）

天津市依依卫生用品股份有限公司2018年年度报告公告编号：2019-0781证券代码：870245证券简称：依依股份主办券商：华融证券2018年度报告依依股份NEEQ:870245天津市依依卫生用品股份有限公司TIANJINYIYIHYGIENEPRODUCTSCO,LTD天津市依依卫生用品股份有限公司2018年年度报告公告编号：2019-0782公司年度大事记2018年4月，依依股份全资子公司河北依依科技发展有限公司与沧州市国土资源局签署《国有土地使用权转让合同》，取得182.39亩土地使用权，为在中捷产业园区打造一个全自动化、网络化、机械化、智能化的宠物用品智能研发基地迈出了战略性坚实的一步。

2018年6月，依依股份被天津市西青区人民政府授予“2017年度西青区出口十强内资企业”荣誉称号。

时数月的精心筹备，“依依股份--宠爱回归之路”正式拉开序幕。

聚焦国内庞大的市场机遇，精准布局国内销售渠道，进一步创造高效企业，全面引领国内宠物卫生领域消费升级。

2018年12月，依依股份荣获2018天津市民营企业“健康成长工程”----“制造业100强”、“销售收入100强”两项殊荣。

天津市依依卫生用品股份有限公司2018年年度报告公告编号：2019-0783目录第一节声明与提示........................................................................................................5第二节公司概况...........................................................................................................7第三节会计数据和财务指标摘要..................................................................................9第四节管理层讨论与分析...........................................................................................12第五节重要事项.........................................................................................................26第六节股本变动及股东情况.......................................................................................30第七节融资及利润分配情况.......................................................................................32第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况...........................................................35第九节行业信息.........................................................................................................38第十节公司治理及内部控制.......................................................................................39第十一节财务报告......................................................................................................48天津市依依卫生用品股份有限公司2018年年度报告公告编号：2019-0784释义释义项目释义公司、本公司、股份公司、依依股份指天津市依依卫生用品股份有限公司高洁有限、高洁公司指天津市高洁卫生用品有限公司，系依依股份全资子公司河北依依指河北依依科技发展有限公司，系依依股份全资子公司万润特建安指天津市万润特建筑安装工程有限公司万润特钢构指天津市万润特钢构有限公司股东大会指天津市依依卫生用品股份有限公司股东大会董事会指天津市依依卫生用品股份有限公司董事会监事会指天津市依依卫生用品股份有限公司监事会三会指股东大会、董事会、监事会高级管理人员指本公司总经理、副总经理、财务负责人、董事会秘书公司章程指天津市依依卫生用品股份有限公司章程华融证券/券商指华融证券股份有限公司大信/会计师指大信会计师事务所(特殊普通合伙)证监会、中国证监会指中国证券监督管理委员会报告期指2018年1月1日至2018年12月31日报告期初指2018年1月1日报告期末指2018年12月31日元、万元指人民币元、人民币万元《公司法》指《中华人民共和国公司法》亚马逊指AMAZON.COM.DEDC,LLC美国ABS指WALGREENSBOOTSALLIANCEASIASOURCINGLIMITED,美国DG指DOLGENCORPLLC天津市依依卫生用品股份有限公司2018年年度报告公告编号：2019-0785第一节声明与提示【声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

公司负责人高福忠、主管会计工作负责人周丽娜及会计机构负责人（会计主管人员）周丽娜保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。

大信会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。

本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。

事项是或否是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整□是√否是否存在未出席董事会审议年度报告的董事□是√否是否存在豁免披露事项□是√否【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项简要描述客户集中度较高的风险受国内下游行业发展缓慢、公司的下游客户都集中在国外市场等因素的影响，公司的客户集中度较高。

2018年、2017年，公司对前五大客户销售收入占主营业务收入的比重分别为53.67%、51.51%。

未来公司与前五大客户合作情况可能对公司的销售增长及盈利能力产生较大的影响。

目前，公司已采取包括招募新的经销商、丰富直销渠道以及参加各大宠物展会的方式来开拓市场，以降低客户集中度相对集中对公司经营造成的不利影响。

汇率上升的风险公司的记账本币为人民币。

报告期内，公司将近90%的销售收入来自于美国、日本、欧洲等海外市场。

由于公司商业模式的限制，公司未来较长一段时间内的主要收入仍将来自于海外市场。

公司在向海外市场销售时，全部通过美元进行商品销售的结算。

报告期内，人民币对美元汇率波动的幅度较大，虽然公司能够根据汇率的波动与海外客户商定价格，但如果未来汇率出现大幅上升的情形，可能会对公司的经营业绩产生不利影响。

原材料价格波动的风险原材料成本是公司生产成本中占比最大的部分。

木浆、卫生纸、吸水树脂是本公司生产所需的主要原材料，上述原材料的价格波动会对公司的经营业绩产生一定影响。

为此，公司及时采取天津市依依卫生用品股份有限公司2018年年度报告公告编号：2019-0786了强化对主要材料的价格预测，调整库存结构，把握市场采购节奏，适当储备原材料等措施以应对原材料价格波动可能造成的风险。

同时，在原料市场价格上升时，积极通过市场化手段向市场其他主体传导部分成本压力。

资产负债率较高的风险公司2018年末、2017年末资产负债率分别为43.67%、46.03%,截至报告期末，公司部分土地使用权、房屋建筑物以及部分生产设备已作为借款抵押物进行抵押登记，使公司通过借款取得资金的渠道收窄，倘若公司无法获取新的资金来源,公司发展规模和速度将受资金短缺所制约。

未来，公司计划继续通过股权融资获取资金，资产负债率较高的风险将得到进一步改善。

国家税收政策变化风险根据《中华人民共和国增值税暂行条例》、《出口货物退(免)税管理办法(试行)》等法律法规的相关规定，对符合国家相关规定的出口货物，实行增值税“免抵退税”政策。

公司的出口货物主要为宠物护理产品，报告期内享受国家增值税“免抵退税”政策，增值税退税率为13.00%。

虽然报告期内公司所享受的增值税出口退税率未发生变化，但如果未来国家增值税出口退税政策发生重大调整，尤其是公司出口货物所适用的出口退税率发生重大调整，将对公司的经营产生一定的影响。

公司治理的风险有限公司期间，公司的法人治理结构和内部控制存在待改进之处。

股份公司设立后,建立了法人治理结构，制定了适应公司现阶段发展的内部控制体系。

但是由于股份公司成立时间较短,特别是公司股份进入全国中小企业股份转让系统后，新的制度对公司治理提出了更高的要求，而公司管理层对于新制度仍在学习和理解之中，对于新制度的贯彻、执行水平仍需进一步的提高。

随着公司的快速发展，经营规模不断扩大，业务范围不断扩展，人员不断增加，将会对公司治理提出更高的要求。

公司未来经营中可能存在因内部管理不适应发展需要而影响公司持续、稳定、健康发展的风险。

因此公司管理层承诺未来继续积极学习《公司法》、《证券法》等法律、法规,全面落实全国中小企业股份转让系统的相关要求，确保公司内部控制制度及管理制度的执行，规范公司的治理情况。

本期重大风险是否发生重大变化：否天津市依依卫生用品股份有限公司2018年年度报告公告编号：2019-0787第二节公司概况一、基本信息公司中文全称天津市依依卫生用品股份有限公司英文名称及缩写TIANJINYIYIHYGIENEPRODUCTSCO.,LTD证券简称依依股份证券代码870245法定代表人高福忠办公地址西青区张家窝镇工业区二、联系方式董事会秘书或信息披露事务负责人周丽娜职务董事会秘书电话022-23792302传真022-87987888电子……