要点：
　　9月18日周三，50ETF涨0.54%，收于3.003。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】市场总体保持平稳，今日发改委召开新闻发布会介绍宏观经济运行情况，经济总体维持平稳。http://www.hibor.com.cn（慧博投研资讯）盘后市场焦点转向19日凌晨的美联储议息会议，大部分经济学家预计，美联储将在9月的议息会议上降息25个基点。一方面是因为贸易紧张局势和全球经济增长放缓的威胁依然存在，另一方面，相比过去，美国经济对油价大幅波动的抵御能力已经大大提升。央行公告称，为对冲稅期高峰等因素的影响，9月18日以利率招标方式开展了300亿元7天期逆回购操作，中标利率为2.55%，与上次持平。银行间市场利率总体维持稳定。目前上证50指数估值仍然处于低位，上证50维持在9.69，上证指数为13.17,总体仍然在低位，上行空间较大。短期人民币出现震荡，至7.08，短期料将维持稳定。北向资金单边净流入39.21亿元，其中沪市流入24.52亿元，深股通流入14.69亿元。波动率方面，9月平值15%，总体波动率创下年内新低，我们认为中期来看，波动率仍有上行空间，市场方向上亦总体看涨，短期回落空间已不大，投资者短期可以买入牛市价差策略。
　　截止至2019年09月18日，期权合约总成交2,567,690张，较上一交易日减少28.49%，总持仓4,371,422张，较上一交易日减少1.38%，成交持仓比58.74%。期权成交量认沽认购比75.01%，持仓量认沽认购比90.53%。
　　期权波动率出现回落，9月平值波动率回落至15%，总体波动率跌破17.33，创下半年来新低，波动率短期有所下降。短期波动率曲面9月两端执行价波动率大幅上行，尤其是9月60%价值状态期权波动率走高至70%，表明看跌情绪较强，9月130%价值状态波动率回升至30%附近，表明短期看涨情绪较好，总体来看，目前波动率维持底部区域，投资者可以做多波动率。
　　策略推荐：
　　投机策略：买入10月2.95认购期权同时卖出10月3.1认购期权。亏200元止损。
　　组合策略：买入10月2.95认购期权，买入10月2.95认沽期权。