本周流动性周报主要结论如下:
央行公开市场净投放535亿,短期利率普遍下行:上周央行开展2300亿逆回购操作,无逆回购到期;未开展MLF操作,1765亿MLF到期。http://www.hibor.com.cn【慧博投研资讯】上上周央行开展400亿逆回购操作,1400逆回购到期;未开展MLF操作,无MLF到期。http://www.hibor.com.cn(慧博投研资讯)从数据上看,上周SHIBOR(3个月)收于2.709%,上升0.10BP;银行间同业拆借(1天/7天)收于2.41%/3.40%,分别变动-23/-25BP;银行间质押式回购利率(1天/7天)收于2.41%/2.74%,分别变动-23/1BP;AAA+同业存单到期收益率(1个月/3个月/6个月)收于2.60%/2.68%/2.78%,分别变动-12BP/-11BP/-7BP。上周3A企业债到期收益率(3年/5年/7年)收于3.38%/3.73%/3.92%,较前一周分别变动-0.25/-0.26/-2.04BP。上周中短票据到期收益率(1年/3年/5年)收于3.09%/3.38%/3.73%,较前一周分别变动-0.67/-0.39/-0.38BP。上周长三角票据直贴利率收于2.46%,较前一周上升4BP。上周末国债到期收益率(1年/5年/10年)为2.60%/2.96%/3.07%,较前一周分别变动0.25/5.53/5.04BP。
上周核发2家IPO批文,科创板1家企业IPO注册通过:上周证监会核准2家IPO批文,未公布募集金额,科创板1家企业IPO注册通过;上上周证监会核准2家IPO批文,未公布募集金额,科创板3家企业IPO注册通过。以成立日计,上周共有9只普通股票型+偏股/平衡混合型+灵活配置型基金发行,共计38.77亿份;上上周发行份额为133.03亿份。
产业资本净减持63.66亿,北上资金持续流入:上周产业资本增持10.23亿元,减持79.14亿元,净减持68.91亿元;上上周产业资本增持16.99亿元,减持98.75亿元,净减持81.76亿元。上周沪股通流入资金75.73亿,深股通流入资金33.19亿,合计流入108.92亿。上上周沪股通流入资金194.26亿,深股通流入资金85.82亿,合计流入280.09亿。
市场活跃度方面:上周融资融券余额为9605.53亿,占A股流通市值2.08%;上上周融资融券余额为9453.51亿,占A股流通市值2.07%。上周全A成交额2.59万亿,日均6470.40亿,截至9月12日,融资买入额占比10.1%;上上周全A成交额3.14万亿,日均6272.23亿,截至9月6日,融资买入额占比9.7%。
其他我们重点关注的指标里:截至9月12日,9月份股权融资规模154.82亿元,其中首发16.65亿元,增发98.76亿元;8月份股权融资规模939.96亿元,其中首发252.11亿元,增发289.35亿元。截至2019年9月12日,9月并购重组计划上市5家(其中通过2家,未通过3家),通过率40%;8月并购重组计划上市4家(其中通过4家,未通过0家),通过率100%。
风险提示:货币政策偏紧,宏观经济下行风险,海外不确定性升级。